В экономических реалиях 2015 года россияне пересматривают взгляды на инвестирование и предпочитают копить. Эксперты рассказали, какие финансовые инструменты позволяют в этом преуспеть.
Аналитики говорят, что в пору нестабильности многие россияне начинают задумываться о создании дополнительного капитала для обеспечения себя и семьи на случай непредвиденных обстоятельств. Стратегии инвестирования становятся более консервативными.
Банки активно привлекают вклады у населения, их объем с начала года вырос на 3% и составил 19,2 трлн руб., выяснили эксперты проекта ОНФ «За права заемщиков», проанализировав данные Росстата и Банка России. Доля рублевых депозитов составляет 73%, валютных – 27%. В пересчете на каждое домохозяйство размер депозита составляет 347 тыс. руб. Однако ставки по вкладам, стремительно взлетевшие вверх в декабре-январе, сегодня неуклонно снижаются.
С 1 января 2015 г. в распоряжении российских инвесторов появился новый финансовый инструмент – индивидуальный инвестиционный счет (ИИС). Этот проект можно рассматривать как альтернативу неудавшемуся «народному IPO» ВТБ, Сбербанка и Роснефти. Суть в том, что человек, положивший на ИИС до 400 тыс. руб., может рассчитывать на ежегодный налоговый вычет по своим не инвестиционным доходам, который составляет не более 13% от суммы на счету. При этом ему, разумеется, начисляется доход на ИИС – его размер зависит от уровня риска, на который готов идти владелец счета.
– Сегодня актуальны инструменты с фиксированной или хорошо прогнозируемой доходностью – это вклады в рублях и в валюте, облигации, структурные продукты с защитой капитала, когда средства клиента, к примеру, вкладываются на депозит и в акции, с заранее заданными условиями для получения доходности и «несгораемой» суммой изначальных инвестиций. Инвестировать в структурные продукты, ПИФы и акции лучше всего через индивидуальный инвестиционный счет (ИИС). Россияне получили право открывать такие счета с 1 января 2015 года. Их главная особенность в том, что при вложении через ИИС до 400 тысяч в год в течение трех лет инвестору предоставляется налоговый вычет: можно либо освободить всю прибыль от подоходного налога в 13%, либо получать от государства ежегодно возврат НДФЛ до 52 тысяч рублей.
Традиционная альтернатива крупным банковским вкладам в смутное время – недвижимость – похоже, теряет актуальность всерьез и достаточно надолго. По крайней мере, для тех, кто хочет пересидеть текущую бурю в тихой гавани.
Подает признаки жизни другая «тихая гавань» частных инвесторов – золото. В прошедшие два года благородный металл изрядно потерял в рядах своих поклонников: цены на него за это время только снижались. Но с запуском крупного геополитического конфликта и падением цен на нефть и в этом активе начала бить жизнь. С начала 2015 г. золото укрепилось в цене на 13% (с 2168 до 2468 руб. за грамм), а 3 февраля вышло на пиковую стоимость в 2854 руб. за грамм. Но необходимо понимать, что золото при всех маркетинговых ухищрениях – инструмент долгосрочных инвестиций, пересидеть в нем временные трудности очень сложно.
– Наши рекомендации сводятся к тому, что часть денежных средств лежит в облигациях. Они обеспечивают нам фиксированный доход, который компенсирует возможное снижение остальных активов и стратегий. Акции – это долгосрочный прирост портфеля. Стратегия «Евро и доллар» и «Три спартанца» работают одновременно как с акциями, так и с валютой, что дает повышенную доходность в условиях нестабильной текущей ситуации в экономике и тем самым обеспечивают доходность существенно выше банковских депозитов. Драгоценные металлы не представляют для нас интереса из-за еще пока высокой стоимости доллара, которая накладывает отпечаток на стоимость драгметалла в рублях за грамм. Недвижимость находится в свободном падении, и инвестиционных идей там попросту нет, и в ближайший год мы не ожидаем появления интересных инвестиционных предложений, доходность по которым превышала бы доходность нашего портфеля. ПИФы, структурные продукты – это вторичные инструменты от акций, облигаций, валюты и прочего, за которые выплачиваются повышенные комиссии, а ликвидность этих инструментов крайне низкая, поэтому они также отсутствуют в нашем портфеле.
Узнать подробности можно на бесплатном семинаре «Как сделать трейдинг своим бизнесом».
Доходность за предыдущий период и лучшие доходные идеи от ФИНАМ
Источник: ФИНАМ.
Самым эффективным и предсказуемым (хоть и не особо доходным) инструментом вложений остаются банковские вклады. Конкуренцию им могли бы составить операции на рынке ценных бумаг, но им серьезно мешает, с одной стороны, слабая развитость и невостребованность российского фондового рынка среди инвесторов. С другой стороны, акции отечественных компаний сегодня переживают не лучшие времена, и оперативно найти вариант, который точно позволит отбить вложения, крайне сложно.